高低频变压器-HUAWEI戒“A货”手机产业链加速本土化

编辑:亚洲必赢手机登陆马上登陆发布时间:2019-11-20

  同时,HUAWEI的投资部门也在加大对元器件领域甚至是材料领域的投资,牵引整个行业的发展。
  但在关键元器件领域,吉林资讯网,如手机基带芯片及射频模组,美系企业依然占据着较高的市场份额。
  不过,尽管在高端手机的射频模组领域国内厂商有所欠缺,但是在产业链成熟的2G、3G、4G、Wi-Fi功率放大器产品中,国内厂商已经实现了初步的国产替代。
  随着HUAWEI等手机制造商开始对国内供应链投入资源进行扶持,本土供应链的机会终于到来。但在分析师看来,本土供应链仍需步步为营,分阶段实现进口替代。
  在去年初举办的高通中国技术与合作峰会上,高通射频前端方案再次获得OPPO、vivo、小米和联想四家中国厂商的支撑。上述四家企业表示有意在三年内向高通采购价值总计不低于20亿美金的射频前端部件,OPPO、vivo和小米还表示计划未来三年33%的手机都会用上高通射频前端部件。
  从长期角度看,随着5G智能手机的市场需求进一步提升,内部组件的结构也将有所变化,未来更多的国产半导体厂商将迎来弯道超车的机会。
  市场咨询机构Yole数据显示,2018年全球智能手机销售额4220亿美金(约合3万亿元人民币),以出货量14亿部计算,智能手机平均售价达到301美金(约合2000元人民币)。参考苹果 X 、SAMSUNGS9 Plus零组件bom(物料清单)成本分别占售价的37%、45%。2018年全球智能手机供应链市场空间约为1.2万亿元。
  华西证券建议,面对2023年350亿美金的射频前端市场,国内厂商应该在两个方向发力:一方面,从相对成熟的分立射频器件起步,在5G手机广泛普及前的窗口期,逐步实现中低端机型射频前端进口替代;另一方面,分立射频器件性能走向极致,成为国际射频模组巨头的合作伙伴或者供应商。
  从目前手机射频前端市场看,美国、日本厂商牢牢把控PA功放、滤波器(SAW及BAW)市场。国内卓胜微、信维通信、麦捷科技(300319.SZ)的SAW滤波器产品处于起步阶段,刚刚切入国内手机客户供应。
  分阶段实现进口替代
  从诞生之日起,智能手机就是一个具有活力的产业,进入5G时代也并不例外。
  一位供应链人士表示,以前HUAWEI给规格和要求,供应链照做就行,不合格再修改。但现在HUAWEI希翼几周就出一个更新版本,倒逼供应链加快研发速度。在关键技术上,HUAWEI甚至会开放平台给设计厂商,降低进入门槛,提供更多的测试机会。
  比如将射频模组拆开看,电感是国内企业的突破点。5G手机普及将拉动电感市场增长,假设2020年5G智能手机出货量3亿部,则电感市场增量48亿元(乐观情况增量84亿元)。
  在全球智能手机排名中,来自于中国的智能手机厂商占据了前五名中的三席。
  虽然HUAWEI面向国内射频设计企业开放规格,提供测试机会,但国内厂商如果想要真正意义上进入手机元器件核心赛道,依然需要加大自身的研发速度——对于企业来说,这是一个极高的挑战。
  HUAWEI的一名研发人员对第一财经表示,HUAWEI在研发上一直采取的是多路径多梯队,饱和攻击,饱和投入,在天线、功放、射频等关键领域有多年的技术积累。HUAWEI不仅和美国厂商合作,还和其他厂商做联合设计,在功放领域,2012年就推动供应商启用了新兴的材料做联合设计。
  “Qorvo早已不是大家的主选方案。”上述研发人员说。
  从短期角度看,供应链可控是今年国产手机厂商的战略重点之一,它们开始越来越多地导入非美系供应链。在手机射频前端、天线、滤波器等关键元器件中,本土供应链也开始蓄力。以功率放大器为例,虽然在高端手机射频模组领域中,国内厂商有所欠缺,但是在产业链成熟的2G、3G、4G、Wi-Fi功率放大器产品中,国内厂商已经实现了初步的国产替代。
  专业拆解机构 TechInsights近日对HUAWEI的旗舰手机Mate 30及Mate30 Pro 5G版进行拆解后发现,Mate 30系列手机中,来自HUAWEI海思自研芯片的比例占到了一半以上;同时,美国元器件的比重大幅降低,取而代之的是来自日本、韩国及中国的供应链厂商。
  从HUAWEI在秋季发布的高端旗舰机型Mate30系列,可以看到这半年来HUAWEI在手机供应链上的变化。据上述拆解报告,HUAWEI的自研芯片自给率正在逐步提升,手机中采用了占比一半以上的HUAWEI海思自研芯片,包括:990 5G SoC、电源管理IC、音频编解码器、LNA/RF开关、PA(功率放大器)、射频收发器、Wi-Fi等。
  寻本土替代方案
  但在一些关键领域,则可以单点突破。
  除了日韩及欧洲厂商外,本土厂商也开始进入HUAWEI供应链,包括唯捷创芯(PA)、卓胜微(开关、低噪放,300782.SZ)、信维通信(天线,300136.SZ)、硕贝德(天线,300322.SZ)等。
  来自于美国厂商的元器件有,高通的射频前端模块、美国凌云(Cirrus)的音频放大器、恩智浦的 NFC 模块、德州仪器(TI)的 MIPI 开关,但比例已经不高。尤其是射频等关键领域,已经难以看到Skyworks、Qorvo等美国大厂的身影。
  在HUAWEI内部,“消A”被反复提及:HUAWEI正在通过调整自身供应链走出风险区,来自美国的元器件被称为“A”,而“消A”意味着HUAWEI希翼不再受制于美国。
  11月11日,有消息称,HUAWEI给参与国产组件切换的人员发放了一份奖金。HUAWEI方面称“参与国产组件切换的人员应该以研发和供应链员工为主”。此事的背后,正是HUAWEI“消A”计划的体现。

  2018年全球智能手机供应链市场空间约为1.2万亿元。

  “主要是扶持效应,但在要求上并不会降低标准,除了成本外,HUAWEI对质量和检测的标准都提出了更高的要求,这给了供应链一个机会,但前提是接得住。”上述供应链人士表示,HUAWEI甚至开始介入关键零部件的上游,有部分元器件厂商营收有望翻数倍,新增订单主要来自HUAWEI。
  华西证券在研报中指出,经过过去几年的并购整合,全球射频前端行业已经形成了明显的巨头垄断,技术壁垒持续增高。射频前端属于半导体领域的细分方向,国内产业链整体处于相对落后的状态。